Инструменти за финансов анализ
Инструментите за финансов анализ са различни начини или методи за оценка и тълкуване на финансовите отчети на компанията за различни цели като планиране, инвестиции и изпълнение, където някои от най-използваните финансови инструменти въз основа на тяхното използване и изисквания са отчет за общ размер (вертикален анализ), сравнителен финансов отчет (сравнение на финансови отчети), анализ на съотношението (количествен анализ), анализ на паричния поток и анализ на тенденциите.
Когато анализатор, ръководител на бизнес или студент се занимава с финансов проблем или иска да разбере финансовите последици и икономически компромиси, свързани с решения за бизнес инвестиции, операции или финансиране, голямо разнообразие от аналитични техники - а понякога и правила за палец - наличен е за генериране на количествени отговори. Изборът на подходящите инструменти от наличните алтернативи е очевидно важен аспект на аналитичната задача.
Топ 4 на най-често срещаните инструменти за финансов анализ са -
- Декларация за общ размер
- Сравнителни финансови отчети
- Анализ на съотношението
- Бенчмаркинг анализ
Нека обсъдим подробно всеки инструмент един по един
Топ 4 инструмента за финансов анализ
Нека да оценим различни инструменти, използвани за анализ:
# 1 - Декларации за общ размер
Това е първият инструмент за финансов анализ. На пазара се предлагат компании с различни размери и структури. За да бъдат сравними, финансовият им отчет трябва да бъде изготвен в абсолютен формат, който обединява всички подробности на едно ниво. Глобално приемливият формат за оповестяване на финансовите данни за сравнение е да се предоставят данни в процентен формат. Организацията ще изготви основни финансови отчети като баланс с общ размер, отчет за доходите с общ размер и отчет за паричните потоци от общ размер.
Например в баланса - основата на общия актив, в отчета за доходите - основата на нетните продажби и отчета за паричните потоци - може да се вземе база на общите парични потоци. Всички договорени покупки ще бъдат разкрити в процентна форма, която може да се използва адекватно за извършване на вътрешен анализ или за извършване на външен анализ с група от връстници.
# 2 - Сравнителен финансов отчет
Сравнителните финансови отчети се използват при хоризонтален анализ или анализ на тенденциите. Той помага при анализа на периодичната промяна в различните компоненти на финансовите отчети и показва кой компонент има максимално въздействие.
Такива сравнителни финансови отчети могат да бъдат изготвени във валута или процентно изражение.
По този начин от горното може лесно да се сравнят периодичните данни или в цифров формат, или в процентно изражение.
Сравнителният финансов отчет има предимства като лесна съпоставимост, наблюдение на тенденцията, периодична оценка на резултатите и т.н. Въпреки това има недостатъци като игнориране на инфлационното въздействие, висока надеждност на финансовата информация, която може да се манипулира, различен метод на счетоводно отчитане, използван от различни субекти и т.н.
# 3 - Анализ на съотношението
Ratio Analysis е най-често използваният инструмент за финансов анализ, използван на пазара от анализатор, експерти, вътрешен отдел за финансово планиране и анализ и други заинтересовани страни. Анализът на съотношенията има различни видове съотношения, които могат да помогнат при коментирането
- Формула за съотношение на рентабилност
- Анализ на нормата на възвръщаемост
- Коефициенти на платежоспособност
- Ликвидност
- Покритие на лихви или всякакви разходи
- Сравняване на всеки компонент с оборот
Освен това предприятието въз основа на техните изисквания може да подготви коефициентите за своя анализ и да се опита да управлява операциите.
По-долу обаче са странните страни на анализа на съотношението:
- Силно разчита на предишна информация
- Въздействието върху инфлацията се игнорира
- Шансовете за манипулация / обработка на витрини с финансови данни, които могат да подобрят справедливостта на съотношенията
- Всякакви сезонни промени, основани на естеството на бизнеса, ще бъдат игнорирани, тъй като не могат да бъдат коригирани директно във финансите
Научете повече от тези Топ 28 финансови коефициенти с формули
# 4 - Бенчмаркинг
Бенчмаркингът е процес на сравняване на действителните факти с целите, определени от висшето ръководство. Бенчмаркингът също така се отнася до сравнението, направено с най-добрите практики и се стреми да постигне същото, запазвайки същото като целта. В бенчмаркинга по-долу трябва да се извършат стъпки:
- Стъпка 1: Изберете областта, която е необходима за оптимизиране.
- Стъпка 2: Определете точките на задействане, с които може да се сравни.
- Стъпка 3: Опитайте се да установите по-добрия стандарт за същото или да вземете индустриалните стандарти за еталон.
- Стъпка 4: Оценете периодичното представяне и измерете точките на задействане.
- Стъпка 5: Проверете дали същото се постига или не; ако не, направете анализ на дисперсията.
- Стъпка 6: Ако се постигне, тогава се стремете да установите по-добрия еталон.
За извършване на горния бенчмаркинг могат да се използват коефициенти, матрица на оперативния марж и т.н. Оперативният марж на средното за индустрията може да бъде сравнен и трябва да се опита да постигне по-добра позиция. Компанията на име Xerox, за да се укрепи в бизнеса с фотокопии, инициира Benchmarking. В момента те са оптимизирали повече от 100 функции в сравнение с индустриалните стандарти. Бенчмаркингът може да се наблюдава като инструмент за подобрение с цел насочени към клиента дейности за подобряване и трябва да се ръководи от нуждите на клиента и вътрешната организация. Бенчмаркингът е практиката да бъдете достатъчно смирени, за да признаете, че някой друг е по-добър в нещо и достатъчно мъдър, за да се научи как да ги сравнява и дори да ги надминава.
Заключение
На пазара има многобройни инструменти за извършване на финансовия анализ въз основа на различните нужди. Също така, организациите, базирани на техните нужди, също изграждат различни вътрешни инструменти, които им помагат да проследяват своите изисквания. В съвременния конкурентен свят е от изключителна важност да се проследят резултатите от неговата организация, както и от конкурента, тъй като това ще спомогне за поддържането на ефективността и ще помогне за процъфтяването на бизнеса.